商傳媒｜方承業／綜合外電報導
全球超高淨值（UHNW）客戶的財富結構日益複雜，管理資產規模擴大且日益全球化。他們對私人銀行服務的期待，已從傳統的投資組合建構，轉向更具機構化思維的綜合性財富管理方案。這項趨勢促使私人銀行業必須調整服務模式，以滿足客戶在策略規劃、跨國事務及世代傳承方面的多元需求。
根據《The Business Times》報導，巴克萊私人銀行新加坡區主管 Evonne Tan 指出，現今的超高淨值客戶已不再僅僅以個人投資者角度思考，而是更傾向於像管理複雜資產負債表的「財富管家」。他們需要私人銀行提供整合性、具機構化思維的建議，以支援橫跨多個司法管轄區的營運事業、家族辦公室及多世代長期目標。
財富管理需求變遷：追求治理與透明度
隨著亞洲、中東及歐洲等主要全球財富走廊的超高淨值家庭，其財富管理日趨專業化，對治理、透明度與一致性的要求已與投資績效同等重要。他們所尋求的私人銀行夥伴，需能支援更廣泛的需求，包括策略性財富規劃、跨境考量、繼承規劃以及長期資本結構設計。巴克萊私人銀行亞洲投資部主管 Ken Sze 強調，客戶的對話已從「如何協助我投資」轉變為「如何結構化、策略性地創造財富、管理營運事業，並應對繼承與轉型挑戰」，這自然提升了對私人銀行夥伴服務能力的期望。
全權委託管理成為核心：新加坡作為策略樞紐
在此趨勢下，全權委託管理（Discretionary Portfolio Management, DPM）的需求顯著增長，且已從單一產品演變為長期合作夥伴關係。許多超高淨值客戶與家族辦公室如今皆採行類似捐贈基金與機構投資者的投資委員會、明確目標及嚴謹流程。他們尋求能整合策略監督、執行一致性與問責機制的解決方案，以因應市場週期波動。
巴克萊私人銀行新加坡全權委託管理主管 Ong Shun Wei 表示，客戶在資本配置上越來越機構化，並高度重視全權委託管理所帶來的連貫性、透明度與問責制。巴克萊私人銀行已將全權委託管理作為其核心投資產品，服務全球機構、超高淨值客戶及家族辦公室。為強化此一機構化服務，巴克萊於2024年中在新加坡成立了專責的全權委託管理團隊，並將於2026年啟動新加坡清算中心（booking centre），進一步鞏固新加坡作為全球財富策略樞紐的地位，強化其支援跨境財富流動及發展亞洲相關投資能力。
整合式銀行服務與私人市場的崛起
超高淨值客戶的需求已超越傳統投資，他們對私人銀行關係的期待也隨之擴展。許多家庭在做出投資決策的同時，也積極評估併購、資本合作及私人市場機會，這促使市場對更整合的顧問支援服務產生需求。
巴克萊透過其整合式的「一站式銀行」（‘one-bank’）服務模式，將私人銀行客戶與其投資銀行更廣泛的能力連結起來，提供外匯、利率、信貸、股票等機構市場專業知識，以及與私募配售、資本募集和策略交易相關的結構性解決方案。Ken Sze 指出，客戶期望透過單一關係就能獲取私人市場機會、策略股權和交易流，以支援更廣泛的商業雄心。此外，全球化佈局也讓客戶更加重視跨市場、跨幣種的投資能力。巴克萊藉由其在全球主要市場的廣泛投資專業，支援日益國際化的客戶投資組合，並提供多幣種策略，協助客戶在美元資產之外進行多元化配置，同時保持一致的投資理念。
隨著財富結構的複雜性提升，私人銀行業正進入一個更加專業化與機構化的新紀元。對於全球（包括台灣在內）的私人銀行業者而言，理解並順應超高淨值客戶日益增長的機構化需求，提供更為整合、透明且具策略性的財富管理服務，將是未來競爭的關鍵。
