南韓股市今天反彈0.7％，但投資人仍擔憂AI是否利多出盡？南韓股市還能投資嗎？國泰臺韓科技（00735）經理人江宇騰表示，AI算力進入爆發成長期，高頻寬記憶體（HBM）供不應求，包括三星、SK海力士等記憶體大廠陸續調漲產品價格，企業級SSD與DDR5需求同步增溫，短期拉回可視為分批進場的機會點。
江宇騰指出，上周五(7月10日)韓國記憶體巨頭海力士在那斯達克風光掛牌，進一步強化美、韓資本市場的連動，不料海力士在韓股市場卻遭連日修正，主因是市場已提前反應SK海力士第二季的營業利益，但長期來看仍有望保持成長，加上 AI產業發展已由大型資料中心建設為主的「基建期」，逐步邁向終端應用快速普及的新階段。
市場預估，全球AI代理市場於2025年至2035年的年複合成長率（CAGR）可望達43.57%，邊緣AI市場同期亦有望維持20%以上成長。隨著AI應用逐步擴展至企業、消費電子及智慧裝置等領域，將持續推升算力需求，並帶動半導體、記憶體及相關零組件產業進入新一輪成長循環，此時的短線修正，反而可視為長期佈局的承低加碼機會。
江宇騰進一步提到，台灣與韓國在全球AI供應鏈分別掌握晶片製造與高階記憶體兩大關鍵技術。前者擁有完整的半導體產業聚落，可望持續受惠AI帶動的企業獲利成長；後者則在HBM、DRAM及NAND Flash等高階記憶體領域居於全球領先地位，隨著AI模型訓練與推論需求快速增加，記憶體的重要性持續提升，也成為支撐AI發展不可或缺的重要元件。
江宇騰表示，雖然AI投資機會持續擴大，但不同產業與企業受惠程度不一，投資人選股難度也隨之提高。相較於單一市場布局，同時掌握台灣晶片製造與韓國記憶體龍頭，更有機會完整參與AI產業成長。
00735追蹤的是臺韓資訊科技指數，主要成分股有台積電、三星電子、SK海力士等AI核心企業，涵蓋晶片製造、AI運算與記憶體三大關鍵領域。受惠韓股熱度大增，今年以來受益人數成長超過112%。
半年配息一次的00735，今日確認最新配息水準，每單位配息3元，若以今日收盤價102.5元計算，單次配息率2.9%，年化配息率5.85%。
想要參與本次配息的投資人，最晚須於明（15）日完成申購，配息預計8月11日發放。
